- 相關(guān)推薦
我國中小企業(yè)財務(wù)風險論文
摘 要：中小企業(yè)是我國國民經(jīng)濟的重要組成部分，對經(jīng)濟發(fā)展和社會穩(wěn)定起著舉足輕重的作用。但隨著我國市場經(jīng)濟的發(fā)展，中小企業(yè)面臨的財務(wù)風險不斷增加，如何應(yīng)對這些財務(wù)風險迫在眉睫。本文通過我國中小企業(yè)的經(jīng)營現(xiàn)狀及其面臨的財務(wù)風險，找出財務(wù)風險產(chǎn)生的原因，從而針對性的提出應(yīng)對措施。
關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；財務(wù)風險；現(xiàn)狀；成因；應(yīng)對措施
一、我國中小企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)狀及其財務(wù)風險
（一）我國中小企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)狀
改革開放以來，隨著我國市場經(jīng)濟的飛速發(fā)展，我國各方面建設(shè)都取得了突飛猛進的發(fā)展，其中中小企業(yè)的發(fā)展尤為突出。
截止到2006年10月，我國中小企業(yè)總數(shù)達4200多萬戶，占全國企業(yè)總數(shù)的99.8%，且中小企業(yè)創(chuàng)造的最終產(chǎn)品和服務(wù)的價值占國內(nèi)生產(chǎn)總值的58.8%，上繳稅收占全國稅收總額的50.2%，出口額占全部商品出口額的68%，吸納了75%的城鎮(zhèn)就業(yè)人口，解決了75%以上的農(nóng)村轉(zhuǎn)移勞動力。由此可見，中小企業(yè)已經(jīng)占了國民經(jīng)濟的半壁江山，對我國國民經(jīng)濟的發(fā)展取得舉足輕重的作用。
但是，伴隨著這一巨大成就，中小企業(yè)自身的缺陷在當今經(jīng)濟體制中面臨著越來越大的挑戰(zhàn)。外部的客觀因素和企業(yè)自身的經(jīng)營能力、管理能力，仍制約著中小企業(yè)的發(fā)展，尤其是財務(wù)管理意識和管理水平是影響其發(fā)展的一個重要的內(nèi)部因素。財務(wù)管理是企業(yè)管理的核心，是企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的命脈。但是我國中小企業(yè)卻面臨著重大的財務(wù)風險。
（二）我過中小企業(yè)面臨的財務(wù)風險
財務(wù)風險是指在企業(yè)財務(wù)活動中由于各種不確定因素的影響，使企業(yè)財務(wù)收益與預(yù)期收益發(fā)生偏離，因而給企業(yè)經(jīng)營與管理帶來的困難和損失，對企業(yè)的生存、發(fā)展和盈利目標產(chǎn)生負面影響或不利結(jié)果的可能性。
據(jù)統(tǒng)計，許多中小企業(yè)存在著嚴重的財務(wù)問題。總的來說，中小企業(yè)的流動負債為49.1%，長期負債11.4%，所有者權(quán)益39.5%，資產(chǎn)負債率60.5%，流動負債比率為81.2%。然而，如此高的資產(chǎn)負債率并沒有代表中小企業(yè)利用財務(wù)杠桿來獲得利益，相反而是由于企業(yè)的舉債額巨大，占資金比例過高。
2008年以來，由于全球金融危機的蔓延，國際經(jīng)濟陷入衰退，國內(nèi)中小企業(yè)面臨的財務(wù)風險問題更加突出�？偟膩碚f有以下幾點財務(wù)風險：
1、融資渠道狹窄，融資困難；
2、現(xiàn)金流量不足；
3、資產(chǎn)公允價值小，變現(xiàn)能力差；
4、舉借大量負債且不能及時償還到期債務(wù)，資產(chǎn)負債率高；
5、投資效率較低較盲目；
6、原材料成本上升，銷售利潤連續(xù)下滑；
7、企業(yè)財務(wù)成果的不確定性。
二、我國中小企業(yè)財務(wù)風險的成因
（一）財務(wù)風險發(fā)生內(nèi)部原因
1.企業(yè)治理機制不健全，財務(wù)決策失誤頻發(fā)
中小企業(yè)大多是家族企業(yè)發(fā)展而成，屬于私營企業(yè)。在企業(yè)中，往往是一種家長式的管理模式，一人說了算，員工只是忠實的執(zhí)行決策，其主動性和創(chuàng)造性受到抑制。這些使得決策失誤的可能性增加，增加了企業(yè)的財務(wù)風險。
2.企業(yè)缺乏專業(yè)人才，財務(wù)決策缺乏科學性
中小企業(yè)通常沒有專業(yè)的財務(wù)管理人員，很多情況下是企業(yè)主兼財務(wù)人員。這些原因造成了中小企業(yè)的財務(wù)管理水平低下，在進行投資活動等財務(wù)決策時往往是企業(yè)主憑主觀判斷來進行決策，這些導(dǎo)致了企業(yè)的財務(wù)決策嚴重缺乏科學性和專業(yè)性，從而增加了財務(wù)風險。
3.企業(yè)內(nèi)部控制制度不健全，缺乏風險預(yù)警機制
中小企業(yè)往往存在會計和財務(wù)職能不進行清楚劃分，沒有專門的對財務(wù)活動進行評價分析和控制的機構(gòu)，其內(nèi)部控制監(jiān)督系統(tǒng)不健全，資金的安全性、完整性無法得到保障。另外，中小企業(yè)財務(wù)風險控制主要集中于事后控制，往往缺乏事前的預(yù)警機制，財務(wù)風險無法及時發(fā)現(xiàn)并有效控制，從而無法提前避免或采取有用的措施來減少財務(wù)風險帶來的損害。
4.過于注重銷售額的增長，缺乏風險控制意識
由于中小企業(yè)的盈利能力較弱，大多中小企業(yè)只是簡單的注重銷售額的增長和利潤總額的實現(xiàn)，忽視了成本的控制，導(dǎo)致了資金超量使用，單位獲利水平趨于下降，造成短期行為。另外，中小企業(yè)財務(wù)人員思想上受舊體制、舊制度的束縛，風險意識落后，沒有樹立正確的科學的財務(wù)風險概念。
5.企業(yè)資金結(jié)構(gòu)不合理
中小企業(yè)普遍存在著負債資金占全部資金比例過高，即資金負債率過高的現(xiàn)象。這個導(dǎo)致了企業(yè)財務(wù)負擔沉重，償付能力嚴重不足，損害了企業(yè)的信用形象，造成資金鏈的進賬甚至斷裂，加大了財務(wù)風險發(fā)生的可能性。
（二）財務(wù)風險發(fā)生外部原因
1.政府傾斜大型企業(yè)，中小企業(yè)生存空間有限
國家對中小企業(yè)的扶植政策體系尚不健全，更多的是將精力放在大型企業(yè)和新興企業(yè)上，從而使得中小企業(yè)喪失了許多發(fā)展機遇。
2.金融機構(gòu)對中小企業(yè)的信用政策過于嚴格，融資困難
由于中小企業(yè)市場具有不穩(wěn)定性，盈利能力相對較虛，因此，銀行等金融機構(gòu)對中小企業(yè)借款積極性不高，企業(yè)借款難度加大，資金獲得途經(jīng)狹窄，增加了財務(wù)風險。
三、我國中小企業(yè)財務(wù)風險的應(yīng)對措施
中小企業(yè)面臨的財務(wù)風險主要是由內(nèi)外部兩個方面共同作用下產(chǎn)生的，因此，我們所提出的應(yīng)對措施，也是從企業(yè)本身和外部環(huán)境兩個方面出發(fā)，針對中小企業(yè)現(xiàn)在面臨的財務(wù)風險以及其成因，提出有效、可行性大的應(yīng)對措施，從而幫助中小企業(yè)合理規(guī)避財務(wù)風險或減少財務(wù)風險帶來的損失。
下面就以上所提出的現(xiàn)狀及成因提出以下措施：
1、加強資金的管理，做好現(xiàn)金預(yù)算。中小企業(yè)可以在會計周期起初根據(jù)歷史數(shù)據(jù)編制現(xiàn)金預(yù)算，合理調(diào)度資金，加強資金周轉(zhuǎn)�？蓪嵭斜Ｊ氐呢攧�(wù)政策，保持企業(yè)合理的長短期負債的比例，減負債風險和成本。另外，中小企業(yè)應(yīng)優(yōu)化資金的占用和分布，縮短債務(wù)過程，從而減少風險發(fā)生的可能性。最后，企業(yè)要加快資金的流動和周轉(zhuǎn)，保持合理的流動比率、速動比率、現(xiàn)金比率和存貨比率。
2、樹立和強化企業(yè)和員工的財務(wù)風險意識。企業(yè)管理人員在日常經(jīng)營活動中要居安思危，樹立風險觀念，強化風險意識。認真分析企業(yè)所處財務(wù)環(huán)境的變化情況，使企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營和理財活動中能保持靈活的適應(yīng)能力。另外，管理者要在企業(yè)內(nèi)部宣傳樹立財務(wù)風險意識，使企業(yè)員工能夠及時發(fā)現(xiàn)財務(wù)風險。
3、建立財務(wù)風險預(yù)警機制，健全內(nèi)部控制制度。中小企業(yè)應(yīng)建立財務(wù)風險預(yù)警機制，制定相應(yīng)的財務(wù)風險防范與管理制度，建立風險分析評估系統(tǒng)，提高對風險敏感性的認識。另外，還要完善公司管理結(jié)構(gòu)，提高風險控制能力，實現(xiàn)科學決策和科學管理，把風險控制貫穿于企業(yè)和全部業(yè)務(wù)流程。建立監(jiān)督控制機制，分設(shè)管理層和財務(wù)人員，充分發(fā)揮內(nèi)部審計機構(gòu)和人員的作用。
4、聘請高素質(zhì)、高技能的專業(yè)財務(wù)人員。好的財務(wù)人員可以保證企業(yè)的財務(wù)工作正確高效完成。高素質(zhì)、高技能的財務(wù)人員也能也能及時發(fā)現(xiàn)和應(yīng)對財務(wù)風險，提出科學有效的解決措施，降低甚至消除企業(yè)即將面臨的財務(wù)風險。另外，好的財務(wù)人員在企業(yè)進行財務(wù)決策的時候能夠給予正確合理的意見，降低決策失誤的可能性。
5、拓寬融資渠道，增強融資能力。中小企業(yè)在增加自有資金，合理安排資本結(jié)構(gòu)的前提下，可以適度負債經(jīng)營，利用財務(wù)杠桿的作用，以滿足企業(yè)投資的需要。另外，中小企業(yè)必須努力培養(yǎng)與金融機構(gòu)良好的合作關(guān)系，從而獲得金融機構(gòu)的借款，獲得充足的資金來源。當然，企業(yè)也可以嘗試向境外融資，拓寬融資渠道。
6、科學決策，避免盲目投資。投資決策時企業(yè)的重大經(jīng)營決策，直接影響著企業(yè)的資金結(jié)構(gòu)。中小企業(yè)決策者必須通過投資項目的可行性分析，進行周密的市場調(diào)查，根據(jù)市場反映的信息進行投資決策，避免盲目投資，減少決策失誤，降低企業(yè)的財務(wù)風險。中小企業(yè)可以采用中短期投資方式，或是利用自己的固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等直接投資，這樣有利于盡快回收資本和拓寬投資范圍。
7、提高企業(yè)自身信用度，樹立企業(yè)良好聲譽。一方面，中小企業(yè)要提高自身財務(wù)狀況的透明度和財務(wù)報表的可信度，建立完善的財務(wù)報表體系；另一方面，要提高財務(wù)人員和管理者的道德素質(zhì)，避免發(fā)生逃避債務(wù)，欠息欠貸等不良行為，積極清償銀行債務(wù)和應(yīng)付賬款，在社會上樹立良好企業(yè)形象，提高企業(yè)聲譽。這樣，企業(yè)的融資渠道打開，企業(yè)資金能夠多方向的獲得，資金周轉(zhuǎn)運作快，企業(yè)財務(wù)風險得到有效降低。
8、優(yōu)化中小企業(yè)財務(wù)結(jié)構(gòu)，調(diào)整企業(yè)負債比例。財務(wù)結(jié)構(gòu)是企業(yè)財務(wù)穩(wěn)定的關(guān)鍵，其具體標志是綜合資金成本最低，財務(wù)杠桿效益高，財務(wù)風險適度。企業(yè)應(yīng)根據(jù)經(jīng)營環(huán)境的變化，對資本、負債等進行結(jié)構(gòu)性調(diào)整，使其保持合理的比例。優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，確定合理的負債比例，使負債始終保持在一個合理的水平，不能超過自身的承受能力。優(yōu)化負債結(jié)構(gòu)，進行短期負債、中期負債、長期負債的動態(tài)組合。
9、加大政府扶持力度，緩解中小企業(yè)融資難題。中小企業(yè)融資難、費率低是引發(fā)企業(yè)現(xiàn)金流緊張、資金鏈斷裂可能性加大的主要因素。政府應(yīng)創(chuàng)建激勵中小企業(yè)發(fā)展的財務(wù)金融環(huán)境，加大信貸力度，拓寬直接融資渠道；加快金融機構(gòu)改革，鼓勵金融機構(gòu)對中小企業(yè)進行借款服務(wù)；改進對中小企業(yè)的資信評估制度，建立健全信用擔保體系。
四、結(jié)論
綜上所述，對現(xiàn)代制度下的企業(yè)來說，不論是大型企業(yè)還是中小企業(yè)，財務(wù)風險是客觀存在的。正如索羅斯所說：“沒有風險就不能稱之為事業(yè)，但重要的是要知道什么地方有風險，給自己留有出路和活路�！敝行∑髽I(yè)的管理者要對財務(wù)風險由有充足的認識，并給予高度的重視。在企業(yè)發(fā)展的道路中存在或面臨財務(wù)風險并不可怕，可怕的是企業(yè)對風險認識不清，應(yīng)對措施不得力。因此，中小企業(yè)要不斷提高財務(wù)管理水平，努力減少風險的發(fā)生，通過自身的轉(zhuǎn)變以及借助外界的力量，正確應(yīng)對發(fā)生的財務(wù)風險，促進中小企業(yè)自身的健康發(fā)展。
【我國中小企業(yè)財務(wù)風險論文】相關(guān)文章：
我國國債規(guī)模及其風險防范04-30
對我國開展環(huán)境風險評價的思考04-29
我國股票市場的風險與收益分析05-01
我國水環(huán)境的風險管理體制研究04-28
我國利率市場化改革的風險及防范05-03
我國應(yīng)重視食品安全風險分析04-30
我國應(yīng)重視食品安全風險分析04-26
我國食品衛(wèi)生安全風險評估模型04-26